交易者身处在吃人不吐骨头的丛林里
交易游戏，可以说是全球最大的赌场，无数的交易者都希望自己能够积攒丰厚的盈利，随时转身优雅离去。
然而残酷的是，交易者犹如置身在严酷的丛林，适者生存，不适者连骨头都会被啃得精光，八二法则也在交易世界中真实上演，80%的交易者基本上都会在短时间内爆仓，然后陷入了入金、爆仓、再入金、再爆仓的无限怪圈中。
市场上流传着一个说法，90%的人会在90天内输掉90%的资金，看在笔者的眼里，那是再真实不过了。
胜率高就能代表账户最终能够盈利吗？
根据FXCM针对所有散户在1年当中所做1200万次交易的统计分析中，可以发现其实散户的交易胜率有将近6成，但若进一步分析，会发现最终实现盈利的账户，却仅有5~7%，各位觉得是为什么?先想一下，稍后公布答案！
让我们再看看另外一个研究，曾有一位分析师叫做罗德里格斯在大型外汇经纪商工作，他曾经想找出为何客户的交易账户最终赔钱的比率如此之高。于是他把眼光放在积极交易的25,000名零售客户(也就是散户)，在15个月当中，这些客户进行了4500万笔交易，如此海量的数据所揭露的信息将具备非常高的说服力。这些交易虽然有高达62%是以赚钱收场，然而大约只有10%的客户最后实现整体盈利。
是不是觉得这两个研究结果所得出的结论高度相似?有些朋友可能会觉得奇怪，胜率都超过5成，居然还不能实现盈利?恭喜你，已经逼近了问题的核心，下图将直接揭晓解答！
现在各位应该对于散户账户的盈利率为何如此之低心中有数了，关键就是散户的交易胜率虽然不低(62%)，但获利时平均只赚48点，而亏损时却赔82点，即是获利时的1.7倍。按照这样的统计数据，可以算出每进行100笔交易后，散户大概会赔140点。换句话说，散户的交易策略的期望值为负数，加上杠杆的作用，短期内不把账户亏光才让人感到讶异。
人类天生不适合做交易
你可能会想，这些散户交易者是怎么沦落到这个地步的?其实这是人性使然，远古时代对我们有利的习惯或思考方式，已经根深蒂固的刻画在人类的基因里面。这来自于我们原始人祖先在生存需求以及资源有限的考量下，想尽办法避免损失比什麽都来得重要，因为这通常会影响到能否存活下去。
未经训练的交易者难以摆脱损失规避的思维，导致交易稍有获利，便深怕让煮熟的鸭子飞了，急忙获利了结，这是因为对散户来说，少赚就如同赔钱般的痛苦；若交易出现浮亏时，就会心存希望，认为不利的情况只是暂时的，于是撑着熬着，直到损失无法接受也无法控制。这样长期折腾下来的结果便是，表面上交易的胜率高，但总是赚一只鸡，赔一头牛，与我们刚才所提到的研究不谋而合。
想在交易中获胜，你就不能当个“正常人”！
你会说即使如此，我还是想做交易赚钱不行吗! 是可以，但你得有方法才行。如果刚刚我们提到的研究以及交易者深受损失规避之害的观点有打动你的心，你应该隐隐约约感觉到不能再像个散户那样去做交易，想在交易中获胜，你不能当正常人，要当“少数派”。
少数派要怎么做呢?就是要先知道大多数的散户目前做多还是做空?并且站在他们的对立面，辅以结合其他技术分析工具的协助下，判断入场位置。
Finlogix网站中所提供的高级功能—情绪指标，就是这样的神兵利器，让你能够将市场走势与交易者情绪结合起来，对于市场情绪以及方向的判断更为精准，这样长期交易下来才能实现稳定盈利。
情绪指标本身记录的是ACY证券中客户的多空仓位比例，由于多数客户为资金较小的散户，可以认定他们是正常人，所以会受到损失规避心态的干扰，导致在错误的方向会继续持仓，因为赔钱了不想平仓，甚至加大部位，因此情绪指标本质上要反着看，也就是说，当一个商品做多的比例大于做空的比例时，各位应该要偏空看待；反之，如果一个商品做多的比例小于做空的比例时，则应该要偏多看待。
以镑日货币对(GBPJPY)为例，目前为第三热门商品，同时多头的比例为20%，空头则为80%，聪明的你，想想应该要站在哪一边，如果你选择与多方为伍，首先我要称赞你能有不盲目从众的勇气，选择站在少数派。我们从下图中可以发现GBPJPY从9月16日以来从184上涨到194.95，到目前为止，做多的人仍然只有20%，那就意味着多数的散户还不认输，这时候各位应该要保持偏多看待，并从比较小的时间框架(例如：小时线)去寻找做多的机会，另外，情绪指标的信号栏位下也会告诉各位目前是多头还是空头。
接着让我们看另外一个例子，USDCAD，上图散户做多的比例只有5%，做空的比例高达95%，理所当然，我们要考虑站在散户的对立面，也就是偏多思考。下图可以观察到，美加货币对不断的上涨，但散户做空的比例竟如此之高，表示在这个过程中，散户不断的亏钱，甚至还加码仓位，这种错误的动作刚好为懂得运用Finlogix情绪指标的交易者带来优势。
情绪指标只是Finlogix众多精选功能中的一种，各位了解越多就越能替自己的投资交易保驾护航，实现资产稳定增值。现在就去探索更多Finlogix的强大功能吧，让你的交易策略迈向更高的境界！
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作者 Gary Hsieh